停牌近三月后，通化金马（SZ：000766）今日出炉重组预案，拟以现金4.14亿元拿下永康制药全部股权，进一步丰富公司产品线。
具体来看，本次通化金马拟通过设立合伙企业恒义天成，以支付现金的方式购买易通投资等4名交易对方合计持有的永康制药100%股权。标的公司主要生产中成药，主要产品为小金丸、消咳喘胶囊、九味羌活颗粒、元胡止痛分散片、温胃舒片等。
财务数据方面，截至2015年末，永康制药资产总计21240.79万元，所有者权益合计10398.46万元；其2014年度和2015年度分别实现营业收入1.60亿元和1.70亿元，净利润分别为2040.91万元和2375.54万元。交易对方承诺，永康制药2016年度、2017年度、2018年度实现母公司报表净利润分别不低于2900万元、3370万元和4050万元。
通化金马表示，此次交易完成后，将加强公司在妇科、内分泌领域的品牌建设，公司的产品结构将得到优化，产品系列将进一步丰富。上市公司和永康制药将在原料采购、药品研发、销售整合、经营管理等方面进行整合，凸显各自优势，发挥协同效应。上市公司将进一步通过外延式并购加快扩张，突破发展瓶颈，提高上市公司可持续发展能力。
值得一提的是，标的公司永康制药存在客户、供应商较为集中的风险。据公告，标的公司向其前五大客户销售的金额占其同期主营业务收入的比例，以及向其前五大供应商采购的金额占其同期采购总额的比例均超过50%，通化金马称，客户、供应商集中主要与标的公司销售模式与采购模式及采购原料相关。
110102000668（1）号